실리콘밸리에서 가장 똑똑한 사람들의 「궁극적인 시뮬레이션」: 2026년, 우리는 무엇에 「올인」해야 할까?

작성자: Frank, 마이통 MSX 연구원

2026년이 시작되면서 전 세계는 극도로 분열된 교차로에 서 있습니다.

한쪽은 인플레이션이 완화되고 AI가 빠르게 침투하며 자본 시장이 꿈틀거리고 있는 반면, 다른 한쪽은 지정학적 마찰, 제도적 불확실성의 상승, 그리고 "다음 성장의 진정한 존재 여부"에 대한 광범위한 의구심이 존재합니다. 이러한 배경 속에서 글로벌 영향력 있는 기술 비즈니스 팟캐스트 《All-In Podcast》는 연간 궁극적인 예측을 발표했습니다:

실리콘밸리의 유명한 엔젤 투자자(우버 및 로빈후드 초기 투자자) 제이슨 칼라카니스가 진행을 맡고, "SPAC의 왕" 차마트, "과학의 술탄" 데이비드 프리드버그, 그리고 외부에서 백악관 첫 번째 "AI 및 암호화폐 제국"으로 불리는 데이비드 색스 세 명의 중량급 게스트를 초대했습니다.

이들은 수백억 달러를 지배하고 권력과 자본 운영 논리를 깊이 이해하는 최고의 두뇌들이 정치, 기술, 투자 및 지정학적 구도를 둘러싸고 불꽃 튀는 논쟁을 벌였습니다------캘리포니아의 부유세 위기부터 6%의 GDP 성장 기대, 화웨이에 대한 긍정적 전망/시장 예측, 스페이스X가 테슬라에 통합될 가능성에 대한 놀라운 가설 등 다양한 주제가 논의되었습니다.

마이통 MSX 연구원은 이들의 사고 충돌에서 핵심 관점을 정리하여 독자에게 제공합니다.

4명의 거물의 '11대 예측'

출처: AI를 통해 정리된 생중계

캘리포니아의 부유세와 자본 유출 위험에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 차마트 팔리하피티야: 이미 캘리포니아를 떠나기로 명확히 선택했으며, 그의 순자산 규모는 수천억 달러에 달합니다. 이는 캘리포니아의 장기 재정에 실질적인 충격을 줄 것입니다;
• 데이비드 프리드버그: 이 제안은 실제로 실행될 가능성이 낮지만, 지역 재정의 구조적 압박을 드러냈습니다;
• 데이비드 색스: 부유세는 제가 캘리포니아를 떠난 직접적인 이유입니다. 2026년에 통과되지 않더라도, 모두가 2028년에 어떤 버전이 다시 등장할 것이라고 예상하고 있습니다;

2026년 최대의 상업적 승자에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 제이슨 칼라카니스: 아마존을 긍정적으로 보고 있으며, 이는 "기업 특이점"을 가장 먼저 맞이할 것이고, 로봇이 인간보다 더 많은 이익을 기여하는 첫 번째 회사가 될 것입니다. 그의 자동화 창고와 물류 네트워크는 매우 높은 방어력을 구축했습니다;
• 차마트 팔리하피티야: 구리를 선택하며, 지정학적 및 공급망 안전이 장기적인 수요와 공급의 불균형을 초래할 것입니다. 현재 속도로 간다면, 2040년까지 전 세계 구리 공급은 약 70%의 부족이 발생할 것입니다;
• 데이비드 프리드버그: 화웨이와 예측 시장(PM)을 긍정적으로 보고 있으며, 전자는 기술 체계에서 지속적으로 돌파구를 마련하고, 후자는 주변 제품에서 정보 및 가격 발견의 새로운 기반 시설로 진화하고 있습니다. 올해 폭발적인 성장을 맞이할 수 있습니다;
• 데이비드 색스: 2026년은 IPO의 대년이 될 것이며, "트럼프의 번영"이 자본 시장의 확장 주기를 재개할 것입니다. 많은 회사가 성공적으로 상장되어 수조 달러의 새로운 시가총액을 창출할 것입니다. 또한 제이슨 칼라카니스의 아마존에 대한 판단에 동의하지만, 그 이유는 다릅니다(자세히 설명하지 않음);

2026년 최대의 상업적 패자에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 제이슨 칼라카니스: 가장 큰 타격을 받는 것은 미국의 젊은 화이트칼라 직장인들로, 신입 직무가 AI와 자동화에 의해 우선적으로 대체될 것입니다;
• 차마트 팔리하피티야: 기업용 SaaS의 "유지 및 이전" 수익 모델이 AI의 충격으로 시스템적으로 압축될 것입니다;
• 데이비드 프리드버그: 주 정부 재정, 연금 부채 및 지급 능력 문제가 집중적으로 드러날 것입니다;
• 데이비드 색스: 캘리포니아, 규제 및 세제의 불확실성이 계속해서 자본과 기업을 압박할 것입니다;

2026년 가장 중요한 거래 형태에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 제이슨 칼라카니스: 500억 달러 이상의 AI 거대 기업 인수가 발생할 것입니다;
• 차마트 팔리하피티야: 전통적인 인수합병이 대규모 IP 라이센스 협력으로 대체될 것이라고 판단하며, 이러한 거래 유형은 2026년에 더욱 보편화되고 성숙해질 것입니다;
• 데이비드 프리드버그: 지정학적 차원의 갈등 해결이 "최대 거래"가 될 것이며, 러시아-우크라이나 갈등이 올해 해결될 가능성이 있습니다;
• 데이비드 색스: 코드 어시스턴트(Coding Assistants)와 도구 사용(Tool Use) 분야의 폭발적인 성장을 긍정적으로 보고 있습니다;

2026년 가장 대담한 역행 예측에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 제이슨 칼라카니스: 중미 관계가 실질적으로 완화될 것이며, 양측이 상호 이익이 되는 작업 관계를 구축할 것입니다;
• 차마트 팔리하피티야: 두 가지 역행 예측, 하나는 스페이스X가 IPO를 하지 않고, 테슬라에 통합될 가능성이 있다는 것입니다; 두 번째는 각국 중앙은행이 새로운 주권 암호화폐 패러다임(비트코인과는 다름)을 구축할 것입니다;
• 데이비드 프리드버그: 이란의 상황이 계속 심화된다면, 오히려 중동의 혼란을 가중시킬 수 있습니다;
• 데이비드 색스: AI는 고용 확장기가 될 것이며, 실업 제조기가 아닐 것입니다. 우리는 고용의 증가를 목격할 가능성이 높습니다;

2026년 가장 기대되는 자산에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 제이슨 칼라카니스: 투기 등 플랫폼형 자산을 긍정적으로 보고 있으며, 이런 경제가 곧 시작되고 금리가 하락할 가능성이 있으며, 사람들이 여유 자금을 가지고 있는 대환경 속에서, 사람들은 더 많은 여유 자금을 가지고 베팅과 투기를 할 것입니다;
• 차마트 팔리하피티야: 구리를 포함한 주요 금속 바구니에 계속 베팅합니다;
• 데이비드 프리드버그: 예측 시장이 전통 미디어와 시장의 기능을 대체하고 있으며, 잠재력이 큽니다;
• 데이비드 색스: 기술 확장의 슈퍼 사이클을 선택합니다;

2026년 가장 저조한 자산에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 제이슨 칼라카니스: 달러는 계속 압박을 받을 것입니다;
• 차마트 팔리하피티야: 석유가 장기 하락세에 접어들 것이며, 배럴당 45달러로 떨어질 가능성이 있습니다;
• 데이비드 프리드버그: 넷플릭스 및 전통 미디어 주식에 대해 부정적입니다;
• 데이비드 색스: 캘리포니아 고급 부동산에 대해 부정적입니다;

2026년 가장 기대되는 트렌드에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 제이슨 칼라카니스: IPO 시장의 왕이 돌아오며, 스페이스X, 앤트로픽 또는 오픈AI와 같은 거대 기업 중 적어도 두 곳이 올해 상장 신청을 제출할 것입니다;
• 차마트 팔리하피티야: "트럼프주의"의 확장을 기대하며, 단일주의와 경제적 회복력이 큰 트렌드가 될 것입니다. 그 결과는 엄청난 GDP 성장으로 이어질 것입니다;
• 데이비드 프리드버그: 이란 상황의 심화가 중동 구도의 재편성을 가져올 것입니다;
• 데이비드 색스: 각급 정부 지출에 대한 감사가 필요하며, "탈중앙화된 DOGE(정부 효율성 부서)"를 상시화하여 대중이 돈이 어디에 쓰이는지를 볼 수 있도록 해야 합니다;

2026년 최대의 정치적 승자에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 제이슨 칼라카니스: 젊은 좌파 정치인들;
• 차마트 팔리하피티야: 낭비 반대, 관료 반대의 정치 세력;
• 데이비드 프리드버그: 민주 사회주의자(DSA)가 민주당을 점령하고 있으며, 이 트렌드는 2026년에 강화될 것입니다;
• 데이비드 색스: "트럼프의 번영", 6월에 75에서 100 베이시스 포인트의 금리 인하를 볼 것이라고 예측합니다;

2026년 최대의 정치적 패자에 대해 그들은 각각 다음과 같이 생각합니다:

• 제이슨 칼라카니스: 민주당 중도파;
• 차마트 팔리하피티야: 먼로주의------트럼프주의가 그것을 초월했기 때문입니다;
• 데이비드 프리드버그: 기술 산업이 좌우 양파의 민중적 표적이 되고 있습니다;
• 데이비드 색스: 민주당 중도파;

2026년 미국 GDP 성장률에 대한 예측:

• 차마트 팔리하피티야: 하한은 5%, 상한은 6.2%;
• 데이비드 프리드버그: 4.6%;
• 데이비드 색스: 5%;

마무리하며

오늘 중국은 2025년 국민 경제 운영 상황을 발표했으며, GDP 규모는 140.19조 위안으로, 전년 대비 5.0% 성장하여 목표를 달성했습니다.

우리가 시각을 세계 좌표계로 확대하고 향후 1~2년의 환율 요인을 고려하면, 전년 동안 한때 확대되었던 중미(달러 기준) GDP 격차가 이 시점에서 다시 크게 좁혀지는 미묘한 징후가 나타나고 있습니다.

이러한 반영은 매우 흥미롭습니다: 한쪽은 구조 조정 중 고품질 성장을 추구하는 중국; 다른 한쪽은 《All-In Podcast》가 설명한 대로 "트럼프의 번영 + AI 특이점"을 통해 성장의 평범한 시기를 강제로 탈피하려는 미국입니다.

글로벌에서 유일하게 두 개의 주요 경제체가 동시에 생산성과 구조 효율성을 중심으로 재경쟁 단계에 진입하고 있는 이러한 배경 속에서, 차마트 팔리하피티야가 프로그램에서 한 말은 특히 도발적으로 들립니다: "미국 경제를 공매도하지 마세요, 그것은 이미 비상할 준비가 되어 있습니다. 6%의 GDP 성장은 결코 허황된 것이 아닙니다."

하지만 전제는, 이 가속화된 세탁의 해에 당신은 생산성의 편에 서야 하며, 탈락의 편에 서지 않아야 한다는 것입니다.

아마도 이것이 이번 주기에서 가장 중요한 문제일 것입니다.

함께 힘내길 바랍니다.